「iDeCoを始めたはいいけど、市場が上がったり下がったりすると、つい不安になったり、もっと儲けたいと思ったりして、どうすればいいか迷ってしまう…」 「感情に流されない投資ってどうすればいいの？iDeCoでも『機械的なルール』って作れる？」

iDeCo（個人型確定拠出年金）は、老後資金を準備するための長期投資が基本です。しかし、市場は常に変動し、私たちの感情もそれに大きく揺さぶられます。不安や焦り、欲といった感情に任せて投資判断をしてしまうと、本来得られたはずの利益を逃したり、損失を拡大させてしまったりするリスクがあります。

この記事では、iDeCoで感情的な売買を避け、冷静に運用を続けるための「機械的な投資ルール設定」を提案します。iDeCoが持つ自動積立のメリットを強調し、スイッチングにおける感情的判断の危険性を解説。さらに、運用商品のルール設定（例えば「〇％乖離したらリバランス」など）まで、あなたのiDeCo運用を成功に導くためのヒントをご紹介します。

 

iDeCoは「自動積立」なので感情が入りにくい！

iDeCoの最大の強みの一つは、その自動積立の仕組みです。この自動積立は、感情に流されない投資を実践する上で非常に大きなメリットとなります。

 

投資の継続を助ける「ドルコスト平均法」

 

・自動的な買い付け: iDeCoは、一度設定すれば毎月決まった日に、決まった金額が指定した銀行口座から自動で引き落とされ、運用商品が買い付けられます。

・感情を排除: 市場が高い時には「高値掴みしたくない」、安い時には「もっと下がるかも」といった感情が芽生えやすいですが、自動積立はこれらの感情を一切介しません。淡々と機械的に購入を続けます。

・ドルコスト平均法の恩恵: 毎月定額を投資することで、相場が高い時は少なく、安い時は多く購入する「ドルコスト平均法」の効果を最大限に享受できます。これにより、買付単価が平準化され、高値掴みのリスクを抑えられます。

 

このように、iDeCoの「自動積立」は、そもそも感情が入り込む余地を少なくし、長期投資を無理なく継続するための強力なサポート機能と言えます。

 

スイッチングにおける感情的判断の危険性

iDeCoの掛金拠出は自動で感情が入りにくいですが、運用商品の見直しである「スイッチング」は、自分で判断を下すため、感情的な要素が入り込みやすい場面です。

 

感情的な判断が招く失敗例

 

1.狼狽売り」で損失確定:

 

・市場が大きく下落し、保有している投資信託が含み損になった際に、「これ以上損をしたくない」という恐怖心から、慌ててリスクの低い商品（元本確保型など）にスイッチングしてしまうケースです。

・その後の市場回復の波に乗れず、損失を確定させてしまう結果になりがちです。

 

2.「高値掴み」の繰り返し:

 

・特定の資産やテーマが急上昇しているのを見て、「今がチャンスだ！」と飛びつき、高値でスイッチングしてしまうケースです。

・その後、その資産の価格が下落し、含み損を抱えてしまう可能性があります。

 

3.頻繁な売買で手数料負担増:

 

・短期的な市場の変動に一喜一憂し、頻繁にスイッチングを繰り返してしまうと、その都度発生する手数料（信託財産留保額がかかる投資信託の場合）が運用成果を圧迫してしまいます。

 

これらの失敗は、冷静な判断ができず、感情に流されてしまうことが大きな原因です。

 

運用商品の「機械的なルール設定」のススメ

感情的な判断を避けるためには、事前に「いつ、どのように運用商品を見直すか」という機械的なルールを設定しておくことが非常に有効です。

 

「〇％乖離したらリバランス」ルール

 

ポートフォリオは、時間の経過とともに当初設定した資産配分（例：株式70%：債券30%）からずれていきます。このずれを修正する「リバランス」を、感情ではなくルールに基づいて行いましょう。

 

具体的な設定例:

 

・「株式の比率が±5%以上乖離したらリバランスする」

・例：株式70%：債券30%のポートフォリオが、株式75%：債券25%になったら、増えた株式を売却し、減った債券を買い増す。

・「特定の運用商品が〇％以上値上がりしたら、一部を現金化（または他の商品にスイッチング）する」

 

メリット:

 

・リスクの自動調整: 過度にリスクが高まることを防ぎます。

・「高い時に売り、安い時に買う」の実践: 機械的にリバランスを行うことで、結果的に値上がりした商品を売却し、値下がりした商品を購入するという、投資の基本を実践できます。

・感情を排除: 市場の状況に惑わされず、ルール通りに行動できます。

 

2. 定期的な「時間軸リバランス」ルール

 

乖離率で判断するのが難しい場合は、時間で区切って定期的にリバランスを行うルールがおすすめです。

 

・具体的な設定例:

「毎年1回、決まった月（例：12月）にポートフォリオを確認し、設定した資産配分に戻す」

「5年に1回、ライフステージに合わせて資産配分そのものを見直す」

 

・メリット: 手間がかからず、決まった日に確認するだけなので、習慣化しやすいです。

 

「積立商品の見直し」ルール

 

毎月の掛金で購入する運用商品も、ルールに基づいて見直しましょう。

 

具体的な設定例:

 

・「年に1回、決算報告書を確認し、同じ指数のファンドでより低コストなものが出たらスイッチングを検討する」

・「自分の年齢が〇歳になったら、リスク資産の比率を〇％減らす（安定資産へシフトする）」

 

メリット: 常に最適な（低コストな）運用商品を選択し続けられます。

 

まとめ：iDeCoは「機械的なルール」で感情をコントロール

 

iDeCoで感情的な売買を避け、老後資金を確実に増やすためには、事前に「機械的な投資ルール」を設定し、それに従って運用を続けることが非常に重要です。

 

・iDeCoの自動積立は、感情を排除した投資の土台となります。

・スイッチングを行う際は、不安や欲に流されず、「〇％乖離したらリバランス」や「年に1回の定期チェック」といったルールに従いましょう。

・運用商品の選択や配分見直しも、あらかじめ決めたルールに基づいて行うことで、一貫性のある運用が実現します。

 

感情に左右されない「機械的な投資ルール」を味方につけ、あなたのiDeCo運用を成功に導き、安心して豊かな老後を築いていきましょう。

 

本記事は、CFP資格保有者であり、J-FLEC認定アドバイザーの金子賢司が執筆しています。アイキャッチ画像を削除